9月1日，個人消費(fèi)貸款補(bǔ)貼正式開閘。自今日起1年內(nèi)，居民個人使用貸款經(jīng)辦機(jī)構(gòu)發(fā)放的個人消費(fèi)貸款（不含信用卡業(yè)務(wù)）實際用于消費(fèi)，且貸款經(jīng)辦機(jī)構(gòu)可通過貸款發(fā)放賬戶等識別借款人相關(guān)消費(fèi)交易信息的部分，可按規(guī)定享受貼息政策。
貝殼財經(jīng)記者了解到，目前23家貸款經(jīng)辦機(jī)構(gòu)均已上線了貸款補(bǔ)貼功能。除了6家國有銀行和12家股份制銀行外，螞蟻消金、招聯(lián)消費(fèi)金融公司（以下簡稱“招聯(lián)”）等多家消費(fèi)金融公司也發(fā)布了個人消費(fèi)貸款貼息的公告，開啟相關(guān)貼息工作。
根據(jù)《關(guān)于印發(fā)〈個人消費(fèi)貸款財政貼息政策實施方案〉的通知（財金〔2025〕80號）》（以下簡稱《方案》），貼息范圍包括單筆5萬元以下消費(fèi)，及單筆5萬元及以上的家用汽車（不含汽車購置）、養(yǎng)老生育、教育培訓(xùn)、文化旅游、家居家裝、電子產(chǎn)品、健康醫(yī)療重點領(lǐng)域消費(fèi)。
銀行已開啟貼息工作 將在收取貸款利息時直接扣減貼息資金
多家銀行人士告訴貝殼財經(jīng)記者，目前銀行貼息工作已經(jīng)開啟，今日起即可辦理個人消費(fèi)貸款貼息。
“一般來講，銀行個人消費(fèi)貸款貼息是要等到還款日時才可完成貼息?！币晃还煞葜沏y行工作人員告訴貝殼財經(jīng)記者，因此當(dāng)前暫無成功領(lǐng)取貼息資金的案例。
據(jù)貝殼財經(jīng)記者了解，“在收取貸款利息時直接扣減財政貼息資金”成為此次貸款經(jīng)辦機(jī)構(gòu)中各家銀行的普遍做法。
招商銀行、中信銀行、浙商銀行、廣發(fā)銀行等均指出，銀行對貸款進(jìn)行結(jié)息時，按照《方案》規(guī)定及補(bǔ)充協(xié)議約定的貼息比例、貼息上限等計算貼息金額，在向客戶收取貸款利息時直接扣減貼息資金。
對于貼息金額如何計算，招商銀行指出，年貼息比例為1個百分點（按符合條件的實際用于消費(fèi)貸的貸款本金計算），且最高不超過貸款合同約定利率的50%。每名借款人在招商銀行全部個人消費(fèi)貸款的貼息累計上限為3000元（對應(yīng)符合條件的累計消費(fèi)金額30萬元）。單筆5萬元以下個人消費(fèi)貸款累計貼息上限為1000元（對應(yīng)符合條件的累計消費(fèi)金額10萬元）。其中，單筆5萬元以上的重點領(lǐng)域消費(fèi)，以5萬元消費(fèi)額度為上限進(jìn)行貼息。
此外，各家銀行申請個人消費(fèi)貸款貼息的方法相對一致。
貝殼財經(jīng)記者匯總發(fā)現(xiàn)，興業(yè)、浦發(fā)、中信、華夏、民生、招商等多家銀行公布的執(zhí)行舉措中都提到，消費(fèi)者想要申請此次貼息，都需要簽署補(bǔ)充協(xié)議，部分需要消費(fèi)者到線下網(wǎng)點提交消費(fèi)用途證明材料用于人工審核。
其中，消費(fèi)者授權(quán)銀行查詢其銀行賬戶中消費(fèi)交易信息，銀行系統(tǒng)能自動識別的，銀行將自動開展貼息，銀行系統(tǒng)未能識別的，需要消費(fèi)者提交材料，進(jìn)行人工審核。
多家銀行公告明確，對系統(tǒng)未能識別的，客戶可通過招行提供的線下人工渠道辦理貼息申請，客戶需提交真實消費(fèi)發(fā)票等用途證明材料，銀行人工認(rèn)定審核通過后，對貸款予以貼息。
消金公司貼息方式略有不同 花唄將在“花唄分期”付款場景享受補(bǔ)貼
此次個人消費(fèi)貸款貼息的貸款經(jīng)辦機(jī)構(gòu)還包括了多家消費(fèi)金融公司。貝殼財經(jīng)記者發(fā)現(xiàn)，多家消費(fèi)金融公司也已開啟了貼息模式，但各家具體執(zhí)行方案則與銀行略有不同。
據(jù)介紹，螞蟻消金主要參與此次貼息的產(chǎn)品是花唄。但由于花唄本身就具備41天免息期，在免息期內(nèi)使用并無任何利息，因此用戶主要在使用“花唄分期”付款的場景中才可享受此次貼息政策。目前，該活動正向用戶逐步開放中。
貝殼財經(jīng)記者了解到，全國支持使用“花唄分期”付款的商家超4000萬。很多商家為了促進(jìn)消費(fèi)，在此次國補(bǔ)貼息政策出臺前，就已經(jīng)自行為消費(fèi)者進(jìn)行貼息，做到了花唄分期3期免息，甚至6期、12期、24期免息?；▎h分期免息的商品，依舊保持免息。消費(fèi)者使用花唄分期購買需要付息的商品時，可以享受1%的此次貼息。用戶選擇花唄分期付款后，無需額外操作，即可享受利率立減。
而招聯(lián)則指出，該公司提供以下兩種貼息申請方式：自動貼息適用于受托支付業(yè)務(wù)，即貸款資金直接支付給約定商戶（如分期商城付息購物），用途明確的，該公司將自動辦理貼息，無需客戶操作。
“申請審核后貼息適用于自主支付業(yè)務(wù)，即貸款資金發(fā)放至借款人賬戶的，客戶需簽署補(bǔ)充協(xié)議并授權(quán)我司查詢消費(fèi)用途證明材料。”招聯(lián)指出，系統(tǒng)可識別的消費(fèi)交易將自動貼息，未能識別的需上傳與貸款使用相對應(yīng)的真實消費(fèi)用途證明材料，包含發(fā)票、銀行流水等，經(jīng)審核后予以貼息。
貼息政策或?qū)酉M(fèi)需求上升 居民應(yīng)根據(jù)實際需要申請消費(fèi)貸款
個人消費(fèi)貸款貼息政策開閘，在多位業(yè)內(nèi)人士看來，將帶動消費(fèi)需求的持續(xù)上升。
中金公司銀行業(yè)分析師林英奇指出，對經(jīng)辦機(jī)構(gòu)而言，貸款貼息政策在保護(hù)息差的同時能夠刺激貸款需求，推動消費(fèi)和服務(wù)業(yè)信貸規(guī)模增長。對消費(fèi)者而言，貸款貼息政策能夠降低貸款成本，以1%的貼息比例計算，每100億元的財政支出理論上可以撬動1萬億元的消費(fèi)需求，顯著高于消費(fèi)補(bǔ)貼的杠桿效應(yīng)。
光大證券金融行業(yè)首席分析師王一峰亦認(rèn)為，現(xiàn)階段居民就業(yè)、收入等長周期變量仍待改善，整體加杠桿能力、意愿偏低。補(bǔ)貼后，優(yōu)質(zhì)客戶消費(fèi)貸實際融資利率將落于3%以內(nèi)，低利率或提振消費(fèi)貸需求。
“財政貼息政策傳遞出明確的政策信號，有助于提振信心和預(yù)期。”招聯(lián)首席研究員董希淼表示，一方面將直接降低居民消費(fèi)信貸成本，提高居民擴(kuò)大消費(fèi)、改善生活的意愿和能力；一方面降低消費(fèi)領(lǐng)域經(jīng)營主體的融資成本，幫助經(jīng)營主體保持生產(chǎn)經(jīng)營持續(xù)性，提供更多優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品和服務(wù)。
不過，董希淼指出，對居民而言，申請個人消費(fèi)貸款要到商業(yè)銀行、消費(fèi)金融公司等正規(guī)金融機(jī)構(gòu)辦理，只有這樣才能享受到貼息政策紅利。但要基于個人和家庭的消費(fèi)需求和實際需要申請消費(fèi)貸款，量力而行、合理適度，切不可因為額度高、利率低、有補(bǔ)貼就隨意申請，需將個人債務(wù)負(fù)擔(dān)控制在合理水平之內(nèi)。
“居民申請消費(fèi)貸款應(yīng)用于合理消費(fèi)，不得違規(guī)用于投資理財?shù)扔猛?。”董希淼提示，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)消費(fèi)者職業(yè)、收入、負(fù)債、信用狀況等準(zhǔn)確判斷還款能力，進(jìn)一步加強(qiáng)對貸款用途和資金流向的監(jiān)控，確保相關(guān)貸款不被挪用，貼息資金不被套??；提升信貸審批的科學(xué)性和準(zhǔn)確性，減少“多頭借貸”和過度授信，保護(hù)好消費(fèi)者合法權(quán)益。
新京報貝殼財經(jīng)記者 姜樊 編輯 陳莉 校對 柳寶慶
